Fondsselectie review 2025

Achter de schermen van zorgvuldig vermogensbeheer: de fondsselectie-evaluatie van 2025

De afgelopen weken heeft het beleggingsteam van Vive al onze beleggingsfondsen opnieuw beoordeeld. We controleren minimaal één keer per jaar of de fondsen waar wij in beleggen nog passen bij wat wij belangrijk vinden: kwaliteit, transparantie en lage kosten.

In dit overzicht lees je wat we precies hebben gedaan en waarom.

Wat hebben we gecontroleerd?

Bij de fondsselectie onderzoeken we of de fondsen waar wij in beleggen nog steeds de beste keuze zijn voor onze klanten. Achter elke selectie gaat een zorgvuldige afweging schuil waar tientallen verschillende criteria worden meegenomen. Hieronder leggen we een deel van de criteria uit waar we op letten om je een beeld te geven van het werk dat we doen.

Kwalitatieve analyse
Hierbij kijken we onder andere naar hoe goed een fonds rekening houdt met duurzaamheidsfactoren, wat het beleid is met betrekking tot omstreden beleggingen (zoals wapens of tabak), en hoe het fonds stemt op aandeelhoudersvergaderingen.

Kostenanalyse
We kijken hierbij niet alleen naar de jaarlijkse kosten en de kosten bij kopen of verkopen, maar ook naar verborgen kosten. Denk bijvoorbeeld aan swing pricing: dit betekent dat je iets meer betaalt bij aankoop of iets minder krijgt bij verkoop, om kosten voor het fonds te dekken. Ook de transactiekosten in het fonds zelf worden meegenomen.

Risico’s meten
Er wordt gekeken naar hoe sterk het fonds kan afwijken van de gekozen benchmark (tracking error), hoeveel het fonds in waarde kan schommelen (volatiliteit), en wat het maximale verlies zou kunnen zijn in een ongunstig scenario (Value at Risk).

Juridische zaken
Voldoet het fonds aan de wettelijke eisen? Houdt het zich bijvoorbeeld aan Europese regels zoals de Sustainable Finance Disclosure Regulation (SFDR) en is het geregistreerd bij de AFM? Heeft het een betrouwbare bewaarbank (custodian)?

Operationele punten
Hoe makkelijk is het fonds te verhandelen? Hoe snel krijg je je geld na verkoop? Zijn er minimale bedragen nodig om te kunnen beleggen?

Andere belangrijke factoren
Waar heeft het fonds precies in belegd het afgelopen jaar? Zijn er afgeleide producten (zoals opties en futures) gebruikt? Heeft het aandelen uitgeleend aan andere partijen (securities lending)? En als het een indexfonds is, op welke wijze het die index probeert te volgen?

Wat als een fonds niet meer goed genoeg is? Om ervoor te zorgen dat we niet voor verrassingen komen te staan, hebben we niet alleen een eerste keuze klaarstaan. Voor elk soort belegging hebben we een reservelijst opgesteld met mogelijke alternatieven. Zo kunnen we snel overstappen als een fonds plotseling niet meer aan onze eisen voldoet.

Waarom is dit zoveel werk?

Goede fondsen selecteren draait om veel meer dan alleen “het beste rendement zoeken”. We kijken naar tientallen factoren. Dat kun je als particulier niet zomaar zelf doen: je hebt er niet alleen veel data, kennis en ervaring voor nodig, maar het kost ook flink wat tijd om zo’n overzicht te maken en bij te houden. Daarom doen wij dit voor jou. Zo maakt Vive het verschil.

De uitkomst

Goed nieuws: alle fondsen die we nu gebruiken, voldoen nog steeds aan onze hoge eisen. Ze scoren het best op de criteria die Vive belangrijk vindt.

En dankzij onze reservefondsen zijn we goed voorbereid op veranderingen in de markt of in de regels.

Tot slot

Bij Vive draait vermogensbeheer niet alleen om rendement. Het gaat ook om zorgvuldige keuzes, goede voorbereiding en jouw belang voorop zetten. Deze fondscontrole laat opnieuw zien dat we daar veel aandacht aan geven.

Heb je vragen over onze fondsen of hoe we ze kiezen? Neem gerust contact met ons op. We vertellen er graag meer over!